Fundo de direitos creditórios

PAGALEVE

CNPJ 50.059.866/0001-46

Em Funcionamento Normal

Patrimônio líquido: R$ 158,4 mi
PL médio 12 meses: R$ 112,9 mi
Referência: 05/2026
Histórico: 39 meses
Pares comparáveis: 3.345

Cadastro e prestadores

Quem opera o fundo e sob quais regras

Dados cadastrais da classe, carregados diretamente pelo CNPJ no registro diário da CVM. Campos não informados pela fonte não são convertidos em “não”.

Situação: Em Funcionamento Normal
Início da classe: 18/01/2024
Registro na CVM: 18/01/2024
Registro/adequação RCVM 175: 18/01/2024
Classificação CVM: Classes de Cotas de Fundos FIDC
Classe identificada como ESG: Não

Gestora: KANASTRA ADMINISTRAÇÃO DE RECURSOS LTDA
Administradora: LIMINE TRUST DISTRIBUIDORA DE TITULOS E VALORES MOBILIARIOS LTDA.
Custodiante: LIMINE TRUST DISTRIBUIDORA DE TITULOS E VALORES MOBILIARIOS LTDA.
Auditora

Crédito estruturado · FIDC

Recebíveis, liquidez e estrutura

Série mensal de 01/2021 a 05/2026, com contexto histórico e comparação entre fundos na mesma competência.

Rentabilidade reportada

Retorno mensal declarado à CVM pela classe com maior patrimônio estimado em cada competência. A série não confunde amortizações com perdas inferidas pela variação bruta da cota. Retornos acumulados consideram apenas os últimos 6 meses contínuos da classe Subclasse Senior Série 3 — não misturamos classes seniores e subordinadas em um único número.

A comparação de 12 meses com o CDI foi omitida: a classe representativa mudou dentro do período, então não há série contínua de uma única classe para comparar.

Rentabilidade 12 meses

—

CDI 12 meses

—

Excesso sobre CDI

—

Volatilidade anualizada

—

Máxima perda acumulada

0,0%

PL médio 12 meses

R$ 112,9 mi

Retorno mensal

38 observações, de 03/2023 a 04/2026

3m 1,7% · 6m 6,7% · 6m contínuos 6,7%

Meses positivos / negativos: 25 / 12
Melhor mês: 02/2024 · 15,7%
Pior mês: 08/2023 · -24,8%
Índice de Sharpe 12m: —
Atenção à continuidade: A classe representativa mudou 7 vezes na série.

risco p0 entre pares

0,0%

Inadimplência / PL

+0,0 p.p. em 3 meses · risco histórico p53 · 0 meses na direção atual

risco p19 entre pares

13,9%

Fluxos previstos até 30 dias / PL

+0,0 p.p. em 3 meses · risco histórico p16 · 0 meses na direção atual

risco p0 entre pares

0,0%

SCR D–H

-14,6 p.p. em 3 meses · risco histórico p10 · 0 meses na direção atual

R$ 158,4 mi

Patrimônio líquido

R$ 7,3 mi em 3 meses · posição histórico p100 · 0 meses na direção atual

Persistência atual

0 meses

seguidos com ao menos um sinal

Meses em atenção

37 de 39

em toda a série observada

Meses com sinal alto

regras transparentes, não score

Trajetória mensal completa

39 competências de 01/2021 a 05/2026 · escala vertical focada.

Atual 0,0%

Mudança em 3 meses

+0,0 p.p.

Posição histórica

Percentil 53

Comparação com pares

Risco p0

Setores dos direitos creditórios

Onde a carteira está economicamente concentrada · posição 05/2026 versus 05/2025.

Financeiro

R$ 171 mi

100,0%

12m +2,8 p.p.

Prazo dos recebíveis

Quando os direitos creditórios devem vencer · posição 05/2026 versus 05/2025.

Acima de 720 dias

R$ 135,3 mi

100,0%

12m +100,0 p.p.

Captações e saídas

Captações menos resgates e amortizações, mês a mês.

Saldo 12 meses

R$ 77,9 mi

Valores declarados por classe. Barras abaixo de zero indicam mais resgates/amortizações que captações.

Base de cotistas seniores

Amplitude e composição dos investidores reportados.

Empresas não financeiras2

Concentração e recompras

Quantidade de cedentes e mecanismos que podem alterar a qualidade aparente da carteira.

Cedentes reportados

+0 em 12m

Recompras no mês

R$ 0

R$ 0 versus 12m

Substituições no mês

R$ 0

R$ 0 versus 12m

Classes e desempenho reportado

Última competência integral; retorno mensal e desempenho esperado/real quando preenchidos.

Subclasse Senior Série 3

cotistas não informados

Rentab. mês0,2%Esperado / real0,2% / 0,2%

Subclasse Subordinada Subordinada 1 |

1 cotistas

Rentab. mês0,4%Esperado / real0,4% / 0,4%

Subclasse Senior Série 2

cotistas não informados

Rentab. mês0,2%Esperado / real0,2% / 0,2%

Subclasse Senior Série 1

cotistas não informados

Rentab. mês0,0%Esperado / real0,0% / 0,0%

Subclasse Sênior Série 1

cotistas não informados

Rentab. mês—Esperado / real— / —

Subclasse Sênior Série 2

3 cotistas

Rentab. mês—Esperado / real— / —

Subclasse Sênior Série 3

10 cotistas

Rentab. mês—Esperado / real— / —

Subclasses no cadastro da CVM

Estrutura cadastral da classe; separada dos dados mensais de cotas e cotistas.

SÊNIOR 1

Em Funcionamento Normal · início 05-03/2024

FechadoProfissional

SÊNIOR 2

Em Funcionamento Normal · início 04-02/2025

FechadoProfissional

SÊNIOR 3

Em Funcionamento Normal · início 09-05/2025

FechadoProfissional

SÊNIOR 4

Em Funcionamento Normal · início 12-01/2025

FechadoProfissional

Cronologia dos sinais

Últimas 18 competências em que alguma regra foi acionada.

04/2026

alta

Liquidez curta caiu ao menos 10 p.p. em 3 meses · 12,6%

03/2026

alta

Liquidez curta caiu ao menos 10 p.p. em 3 meses · 14,2%

02/2026

média

Cedente principal acima de 30% · 44,0%

01/2026

média

Cedente principal acima de 30% · 40,0%

12/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 54,0%

11/2025

média

Cedente principal acima de 30% · 32,0%

09/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 82,0%

08/2025

alta

Liquidez até 30 dias abaixo de 5% do PL · 4,8%Cedente principal acima de 50% · 88,7%Liquidez curta caiu ao menos 5 p.p. em 3 meses · 8,0%

07/2025

média

Liquidez até 30 dias abaixo de 5% do PL · 3,7%

06/2025

alta

Liquidez até 30 dias abaixo de 5% do PL · 2,6%Cedente principal acima de 50% · 99,1%Liquidez curta caiu ao menos 5 p.p. em 3 meses · 9,1%

05/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 89,7%

04/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 96,9%Liquidez curta caiu ao menos 10 p.p. em 3 meses · 11,4%

03/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 98,4%Liquidez curta caiu ao menos 5 p.p. em 3 meses · 9,7%

02/2025

alta

Parcela relevante do SCR nas faixas D–H · 94,1%Cedente principal acima de 50% · 97,3%

01/2025

alta

Cedente principal acima de 50% · 85,5%

12/2024

alta

Cedente principal acima de 50% · 78,5%

11/2024

alta

Créditos vencidos/inadimplentes em atenção · 10,7%Liquidez até 30 dias abaixo de 1% do PL · 0,0%Cedente principal acima de 50% · 87,5%

10/2024

alta

Liquidez até 30 dias abaixo de 1% do PL · 0,0%Cedente principal acima de 50% · 68,1%

Fonte: CVM, Informe Mensal FIDC. Percentis entre pares usam classes com PL ≥ R$ 10 milhões na mesma competência. Os sinais servem para priorização investigativa e não constituem classificação de crédito.